作者:
icrose (嗯，咳咳)
2026-07-17 12:01:26笑死，光看數字，數數字，能看出毛來。
你這屬於假定現有模式可以穩定得走下去
可是，加州已經開始直接用法規限定數據中心建設了
美國是真沒電了。魏哲家說需求旺盛，是旺盛啊。但是沒電等於陽痿的男人，有心無力啊
無論是微軟還是扎克伯格，都早就說了算力閒置閒置閒置
不要再沉浸在OPENAI-NV-TSM無敵的三年前的敘事結構了
1.美國電力瓶頸,世界上AI算力需求只有中美，其他國家極少，中國被產業鏈和市場排除，美國沒電了XD
2.開源和電力便宜，讓美國公司大量轉向中國算力，美國AI公司盈利更難
3.微軟賣win95/98，一開發出來以後，全球爆賣就只是個花個CD錢，
網站也是，開發出來，顧客也就是佔用一點帶寬費用
而AI，你只是打個HELLO，服務器也要幾億幾十億維度的矩陣運算半天，每一點服務都要大量花錢
也就是其實還不如軟體/互聯網更適合爆發式增長，反而爆發的是成本
4.存儲暴漲是因爲現有架構（馮諾依曼）讓GPU 90%時間空轉閒置，只能靠提升存儲訪問速度打補丁，
但這屬於現有架構下的無奈之舉， 架構必須升級，存算一體才是王道
世界上無數替代方案躍躍欲試，比如主持amd zen架構和iphone4架構的大神jim keller就設計了一款
新架構，你說這新架構還要臺積電代工，你錯了，如果不用拼最頂製程的話，INTEL samsung就可以分一杯羹
5.LLM現今離AGI還遠，我剛看了一個視頻， https://v.douyin.com/MPYhkGSvYDE/
而今人工智能在科研創新領域只能做到3%的人工替代率
6.上幾次電力和互聯網革命，大量資本湧入基礎設施建設，比如電力設備 思科路由器 光纖鋪設
雖然在第一波泡沫破滅的時候虧得底褲都掉了，但是還帶這些東西能用幾十年，就算路由器也能挺個
十年吧。這次算卡能用三年嗎。能成爲基礎設施嗎
改改思路吧。臺積電上次大爆發是因爲礦卡，不也因爲礦卡進入低潮沉寂了一段時間。AI現行範式到處有改進需求
臺積電和nvida/openai，誰被替代都不意外
這還沒考慮美國的金融風險呢，美韓臺產業和股市都是重壓現有AI架構，誰重演本週韓國悲劇都不意外
※ 引述《ketter (挖西林老背)》之銘言：
: 縱觀台積電的過去
: 哪一次不是修正以後又漲回來
: 如果買台積電你是看一天的漲跌的當沖客
: 或是看股票有一天跌，就嚇到出場
: 勸你千萬不要碰股票，每天當沖，存摺空空
: 從400一路修正又漲，修正又漲，到現在2000多塊錢
: 營收跟獲利就擺在那邊
: 台積電明年一月開始調漲成熟製程報價
: 各新廠一一投產
: 財測預估只會向上不會向下
: 2000的台積電你沒買到，2300的台積電再買也不遲
: 不要等到年底2500-3000了，才說台積電好貴
: 今年本來預估EPS100，保守價2500
: 現在看起來EPS要破110，保守價2750
: 相信魏董，年底就懂
: ※ 引述《superRKO (挖洗RKO)》之銘言：
: : 感覺有點怪
: : 財報那些都不錯，然後未來展望那些也很好
: : 然後盤後跌 晚上ADR繼續跌，今天到目前已經跌4%了
: : 然後連帶整個大盤一起暴跌，目前-2000繼續往下噴
: : 是真的AI泡泡要破了嗎？ 美光已經跌快400點了，費半也跌爛
: : 還是短期這樣蠻正常的？反正法人又不看財報，把散戶洗出去後面隨便沖
: : 我零股埃米股民還是有點痛就是