作者:
zzahoward (Cheshire Cat)
2025-09-04 11:53:56現在貸款卡住的原因，本來就跟72-2沒太大的關係
而是央行希望減少放款集中度的問題
公式為:
(購置住宅貸款＋房屋修繕貸款＋建築貸款)/總放款
這個指標之前楊金龍在某個場合有說目前還是太高
但至於多少是目標，金龍沒有說
媒體詢問，央行對於不動產放款集中度有無目標值，楊金龍表示，不能用絕對數據來看，
時空背景不同，房價水準也不同，因為房價高的結果，「（集中度）不太可能掉到35%、
34%」。
當然，後續金龍有沒有私底下要求外面就不一定知道了
但這個放款集中度，問題又要從分子和分母一起看
分子就是大家關心的房貸總額: 其中新青安點火後產生了兩件事情
a. 低總價消失，多數案子直接坐地起價就是1000萬往上加
b. 湧入大量購買人潮，怕現在不買以後買不到
所以2022~2024預售屋總額1.2兆=>1.7兆=>2.4兆
三年兩倍的成交總額
分母則是總放款，適逢川寶關稅政策加上台灣本來就奄奄一息的產業
整個經濟體除了半導體和科技業外很多都躺在地上，但半導體尤其TSMC就自己發公司債
所以產生了銀行掛四信貸比掛一相對寬鬆的狀態
接著就是八大長老卡死放款集中度，因為他們還配合承接新青安
新青安有個問題就是有寬限，變成他們前幾年也沒辦法降水位
然後價格狂噴，當初同意整批整案承作的額度都必須保留
所以變成八大長老也沒太多額度放給非新青安的客群
八大長老卡死，民營銀行自然就有大膽的想法
尤其是台銀為了給客戶碰軟釘子大幅提高收支比，讓民營撿到槍
1. 重要客戶/有潛力的客戶才願意用地板價接掛一
2. 條件稍差的利率就會高、成數可能還會降
反正現在是消費者需要錢，而不是銀行急著放水出去
而消費者當初在新青安點火的情緒下，以為大放水是常態完全沒留餘地
當然就會產生很多苦哈哈或是接近爆掉的現金流
所以72-2鬆綁有沒有幫助? 在現在情況下完全沒有
但你說放款集中度該不該鬆綁?
20年前美國脫衣舞孃都強力過件後發生什麼事情會不會重現? 我不知道
但台灣目前的房價是沒有跌的，而這也是央行想看到的狀況
就算量縮，至少保持住價格，反而不會有那種大規模違約的骨牌效應
崩盤很常一個情況是多殺多
只是那些自用首購人權專家只會說為什麼要害弱勢貸不到款
而不會怪說低總價全部拉到千萬以上
人權專家只在乎弱勢追價力道不夠惹